banner

支付宝靠什么支付给人们比银行高的利息?

电商界 2017/11/22 8:48:17

余额宝公布了2017年第二季度报告


截止6月30日,余额宝期末净资产净值超1.43万亿,第二季度利润128亿元,其中1.2万亿投回了银行,倒了一下手,银行少赚500亿。


1、新增银行存款4500多亿


报告显示,天弘余额宝货币基金的1.43万亿规模中,有83%的基金资产投资于银行存款和结算备付金,投资金额接近1.2万亿元。



环比2017年一季报大幅提升,当时1.14万亿的余额宝中,只有64%投资于银行存款和结算备付金,投资金额约为7340亿元。


两者对比后发现,余额宝投资于银行存款比例。短短一个季度大幅增加了近19个百分点。约4550亿元。而基金总资产增加了只有2900亿元。


也就是说,余额宝不仅没有从银行体系中吸走资金,反而为银行注入了新的投资资金。


2、"二道贩子"余额宝


余额宝基金总额1.4万亿,1.2万亿又回到了银行,绝大多数资金还在银行系统中打转,从这个角度来看,余额宝并没有颠覆银行系统,而是充当了了资金“二道贩子”的角色。


我们把钱从银行中取出来,放到余额宝中,经过余额宝的手再投资到银行体系中去,银行获取资金的成本增加了几倍甚至十几倍。所以现在银行放贷门槛和利率不断变动。


3、银行少赚500亿


余额宝是现金管理工具,流动性类似于银行活期存款,目前银行活期存款基准利率是0.35%,余额宝存到银行资金的同业存单利率要比银行活期存款高出4%左右。



1.2万亿资金,4%左右的利差,余额宝相当于一年能让银行少赚近500亿。


4、余额宝为何能如此成功?


余额宝能够实现4%以上的高收益,本质上利用互联网的特点,将众多散户的资金归集在一起,然后以协议存款的方式提供给银行获取收益。简单的说,如果你有几万块钱,存到银行因为金额比较小,没有议价能力只能按照银行的规定获取比较低的收益。但是,如果你有100亿、1000亿,你将拥有极大的议价能力,可以和银行商定存款利率。


其实余额宝的本质只是一种基金销售渠道,这个渠道当然是利用互联网这自然科学的技术进步。但不仅仅如此,更重要的是它进行了一系列的制度创新,其效果全是降低进入门槛的——包括:1元起购,T+0的即时赎回。


这些制度创新降低了投资者进入门槛,而余额宝本身则是无意中突破了从事基金业的进入门槛,由于这些降低投资者进入门槛的制度创新,导致货币基金与活期存款在事实上的区别几乎完全消失。可是余额宝的收益率却远高于活期存款的利率,这导致银行存款大搬家,于是又进一步在事实上突破了从事银行业的进入门槛!


人们存钱进银行,跟通过购买余额宝存钱进支付宝,基本上没啥区别,使用余额宝的好处也有目共睹:它流程简单、不限金额、使用灵活、安全又方便,还不收取任何手续费。



更重要的是,在余额宝出世之前,很多人对于现金理财没有什么观念,甚至对于理财没有观念。


在大部分人的心中,只有攒到一定数额的钱才能够理财,但余额宝不同,零散资金也可以投资理财,并且不受到存取款的影响。


因此,余额宝一经推出,就成了“网红”货币基金。


如今,余额宝在中国货币基金市场上一家独大,投资者已超过3亿。


记得余额宝诞生之前,马云曾放出豪言“银行不改变,那我们就来改变银行”!


后来余额宝诞生了,马云借着它把本应该属于银行的高利润,分给了老百姓;


只是,让他始料未及的是,规模太大的余额宝,如今连监管层都“惊动”了;


这种情况下,余额宝再风光下去,只怕马云心里会越来越没底;


所以,可以预计的是,余额宝的限制措施大概率会继续推出,比如将个人交易账户持有额度上限调整为25万元,不排除继续降低最高投资限额,总之就是要逐步限制住资金的继续流入,以控制其规模继续增大可能带来的各种风险!



【版权提示】电商界倡导尊重与保护知识产权。如发现本站文章存在版权问题,烦请提供版权疑问、身份证明、版权证明、联系方式等发邮件至3187511278@qq.com  , 我们将及时沟通与处理。

pic